BIST100 Endeksi geçtiğimiz haftayı pozitif ayrışarak tamamlamasının ardından yeni haftaya da %1.58 değer kazanarak olumlu başladı. Endeksin 80.000 seviyesini aşarak, 80.621 puanda kapanmasında bankacılık sektörü hisseleri lokomotif işlevi gördü, sanayi sektörü hisseleri ise yatay kaldı. Hatırlanacağı üzere geçtiğimiz Perşembe günü Citigroup, Türkiye'deki mevcut yüksek enflasyon ve cari açığa karşın reel faizlerin negatif olmasının taşıdığı risklere dikkat çekerek, Türk bankalarına ilişkin tavsiyesini düşürmüştü. O gün %2.4 düşen Banka Endeksi, Cuma günü %1.66 değer kazanmasının ardından dün de %3.03 değer kazandı. Teknik açıdan takip ettiğimiz ve bu hafta güçlü performans sergilemesini beklediğimiz GARAN hissesi ise dün %3.8 değer kazanarak daha haftanın ilk işlem gününde teknik hedefi olarak belirlediğimiz 8.67 direncinin %0.9 üzerinde 8.75 seviyesinde kapandı. Bu durumun, diğer banka hisselerindeki görünümü de dikkate aldığımızda, kısa vadeli bir düzeltme ihtiyacı doğurduğunu düşünüyoruz.
Banka Endeksinin sert yükselişinde Hazine'nin dünkü ihalelerinde beklentilerin altında gerçekleşen faiz oranlarının yanı sıra TCMB'nin Perşembe günü faiz indireceği beklentileri de etkili oldu. Hazine'nin dünkü 5 yıllık sabit kuponlu tahvil ihalesinde faiz %8.62 ile %8.68 olan beklentilerin altında oluşurken, ikinci el tahvil piyasasındaki faiz oranlarını da baskıladı. Geçtiğimiz hafta 10 baz puan gerileyen gösterge 2-yıllık tahvilin getirisi, dün %8.28'den %8.23'e 5 baz puan daha gerilerken, geçtiğimiz haftayı 12 baz puan yükselerek tamamlayan 10-yıllık gösterge tahvilin faizi ise 13 baz puan birden gevşedi ve %8.97 seviyesinde kapandı. ABD 10-yıllık tahvil faizlerinin dün %2.55 seviyesine 2.5 baz puan yükseldiği günde yurt içinde tahvil faiz oranlarının sert gerilemesi, bugün yapılacak tahvil ihalelerinin de olumlu geçeceği beklentisinden kaynaklandı. Tahvil ihalelerine dün olduğu gibi bugün de güçlü talep geleceği düşüncesiyle hareket eden yatırımcıların önceden pozisyon almasının, dün faiz oranlarının hızlı gerilemesinde etkili olduğu tahmin ediliyor. Bugün yeni 2-yıllık gösterge tahvil ile 10-yıllık gösterge tahvilin yeniden ihracı yapılacak.
Küresel piyasaların odağında ise Fed Başkanı Yellen'ın bugün ve yarın Kongre'de yapacağı sunum yer alıyor. Yellen'ın özellikle iş gücü piyasasına ve enflasyon dinamiklerine ilişkin sorulara vereceği yanıtlar dikkatle takip edilecek. Asya borsaları, dün ABD ve Avrupa borsalarındaki olumlu kapanışları takiben bugün ortalama %0.50 yükselişle işlem görüyor. ABD vadelileri %0.10 artıda seyrediyor. Avrupa borsalarının ise %0.10 ekside açılması bekleniyor.
Bugün Açıklanacak Veriler
10.00 TR Nisan-İşsizlik Oranı
11,00 İtalya-Haziran-TÜFE-Yıllık (B:0,30%)
11,30 İng-Haziran-TÜFE-Yıllık (B:1,60%)
12.00 Almanya-Temmuz-ZEW Endeksi-Yıllık (B:30)
12.00 AB-Temmuz-ZEW Endeksi-Yıllık (B:62.30)
12.00 İngiltere-BoE/Carney Konuşması
15,30 ABD-Temmuz- NY Empire İmalat (B:18)
15,30ABD-Mayıs-Perakende Satışlar (B:0.60%)
17.00 ABD-Mayıs- İşletme Stokları (B:0.50%)
