Piyasa Beklentisi
Açılışta küresel iyimserlik çerçevesinde gelen alımlarla beraber boşluklu yukarı yönlü bir açılış yapan BIST-100 endeksi mevcut seyrini gün boyu sürdürmüştü. Öğleden sonra gelen ADP Özel Sektör İstihdamı verisinin beklentileri aşması sonucu yaklaşık 500 puanlık kâr satışları görülse de endeks seans sonuna doğru yeniden ivmelendi ve %1,10 değer kazanarak 76.787 seviyesinden günü tamamladı. Hacim tarafı ise 2 günlük aradan sonra yeniden 4 mlr TL eşiğini aşarak, 4.29 mn TL seviyesinde gerçekleşti.
ADP Özel Sektör İstihdamı (ADP) dün en yakından takip edilen gündem maddesiydi. Takvimin yoğun olmadığı günde iyiden iyiye önem kazanan ADP, 190 bin kişilik artış beklentisinin üzerinde 214 bin kişi artış gösterince USD'deki değerlenmeye paralel olarak gelişmekte olan piyasalarda (GOP) satışlar gördük. Ancak verinin öncü olması ve istihdam piyasasına ilişkin "beklentileri şekillendirmesi" nedeniyle etkinin kısa sürdüğünü gözlemledik. Söz konusu veri hiç şüphesiz yarın açıklanacak olan ve zaten güçlenmesi beklenen Tarım Dışı İstihdam'a ilişkin tahminlere destek olmaktadır.
Diğer önemli gündem maddelerinden olan Fed'in yayınladığı "Bej Kitap" raporu 12 bölgeden 7 sinde ekonominin "ılımlı hızda" büyüdüğünü ifade etti. Güçlü dolar nedeniyle olumsuz etkilenen ihracata vurgu yapılan raporda istihdamda iyileşme görüldüğü kaydedildi. Özetle gerek öncü veriler gerek ekonomik raporlar, istihdam piyasasında net bir "iyimserlik" vurgusu yapıyor. Şüphesiz bu durum, Fed'in ikinci faiz artırımına ilişkin ihtimallerin Eylül toplantısına yoğunlaşması noktasında önemlidir.
Yurtiçi ve yurtdışında yoğun ve önemli gündem maddelerini izleyeceğiz. Saat 10:00'da açıklanacak olan TÜFE, yurtiçindeki en önemli veri akışı olarak karşımıza çıkacak. Yurtdışında ise Hizmet PMI verilerinin ön planda olduğu bir veri akışını izliyor olacağız. 10:55'de Almanya, 11:00'da Euro Bölgesi ve 16:45'de ABD'den Hizmet PMI verileri açıklanacak. ABD'de ise esas önemli gündem saat 17:00'daki ISM İmalat Dışı endeksi ve alt bileşenlerinden "fiyatlar" ve "istihdam" olacak. ABD'de ekonominin yaklaşık %75'ini oluşturan Hizmet sektöründe istihdamın iyileşmesi, Bej Kitap ve ADP öncü verisi ile birleştiğinde, TDİ'ye ilişkin beklentileri yukarıya çekecektir ve bu durum gelişmekte olan piyasalar açısından olumsuz olabilir.
Açılışa dair ilk fiyatlamalar gelişmekte olan piyasalar lehine görülüyor. USD/TL, iki gündür açılışta gelişmekte olan para birimlerinin USD karşısında değer kazanımına ayak uyduramamıştı. Bugün sabah itibarıyla Lira, söz konusu sürenin telafisini gerçekleştirmektedir. Asya piyasalarındaki iyimserlik ve ABD endeks vadelilerindeki alışlar iyimserliği koruyor. Avrupa piyasalarının güne yatay başlaması bekleniyor.
Alıcılı açılış sonrası 77.100 direncinin geçileceğini düşündüğümüz endekste 77.700-78.200 bandı ilk dirençler olarak izlenecek. Dün itibarıyla 200-günlük (üssel) hareketli ortalama ve %50 Fibonacci düzeltme seviyesinin aşılması teknik olarak trendin devamını desteklemektedir. 76.250 seviyesi ise önemli destek olarak izleneceği kanaatindeyiz.
Bugün Açıklanacak Veriler
10:00 Türkiye TÜFE-Aylık Şub. (Bekl: %0,5)
10:00 Türkiye TÜFE-Yıllık Şub. (Bekl: %9,4)
10:00 Türkiye Çekirdek TÜFE-Yıllık Şub. (Bekl: %9,7)
10:55 Almanya Hizmet PMI Şub.-Nihai (Bekl: 55,1)
11:00 Euro Bölgesi Hizmet PMI Şub.-Nihai (Bekl: 53,0)
12:00 Euro Bölgesi Perakende Satışlar-Aylık (Bekl: %0,1)
15:30 ABD Birim İstihdam Maliyetleri 4Ç15 (Bekl: %4,3)
15:30 ABD Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları (Bekl: 270 Bin)
16:45 ABD Markit Hizmet PMI Şub.-Nihai (Bekl: 50,0)
17:00 ABD ISM İmalat Dışı End. Şub. (Bekl: 53,1)
17:00 ABD Fabrika Siparişleri Oca. (Bekl: %2,1)
17:00 ABD Dayanıklı Tük. Mal. Sip. Oca. (Önck: %4.9)
17:00 Euro Bölgesi ECB/Juncker konuşacak.
17:45 ABD Fed/Kaplan konuşacak.
